设英镑利率为9.5%,美元利率为7%,即期汇率为1英镑=1.9600美元.假设一英国客户准备卖给

1. 设英镑利率为9.5%,美元利率为7%,即期汇率为1英镑=1.9600美元.假设一英国客户准备卖给

设F为远期汇率
假设1英镑进行投资，两种选择：
1）投资英国：1+1*9.5%*(3/12）
2）投资美国：[1*1.96+1,96*7%*（3/12）]/F
3)无套利定价：1）=2）
   得到F=1.948

2. 假设英镑现货汇率为1.6550美元/英镑

假设100美元
换成英镑后6个月为
100/1.6550*(1+8%*6/12)=62.840英镑
再换成美元为
62.840/1.6600=104.314美元
如果100美元直接存银行6个月后是
100*（1+6%*6/12）=103美元
所以把美元资产转成英镑资产投资
6月后再换成美元
可套利成功

3. 若伦敦市场上英镑年利率为4.5%，纽约市场上美元年利率为2.0%，即期汇率：£1=$1.9600，3个月远期汇率是

第一步解出的英镑贴水数，单位是US dollar，就是说，3个月后，英镑汇率会下降这么多。
那么现在的汇率是1.96，三个月后（即90天）的英镑汇率，即1.96-0.0123=1.9477
三个月后，1英镑兑换1.9477美元。

4. )设纽约外汇市场上即期汇率为1英镑=1.6025-35美元, 3个月英镑远期升水为30-50

(1)三个月远期:GBP1=USD(1.6025+0.0030)/(1.6035+0.0050)=USD1.6055/85
  (2)以即期英镑买入价与远期英镑卖出价计算掉期成本率:
  (1.6085-1.6025)*4/1.6035=1.50%,小于利差,套利有利,投资者拥有10万英镑,投放到纽约市场有利.做法,即期兑换成美元进行三个月投资,同时卖出三个美元投资本利远期,到期时,美元投资收回,按远期合同兑换成英镑,减去英镑投资机会成本,即为套利获利:
  100000*1.6025*(1+8%/4)/1.6085-100000*(1+6%/4)=119.52英镑

5. 英国市场的利率为6%,美元市场的利率为4%,纽约市场的即期汇率为￡1=$1.6700 三个月英镑与美元的远期汇率?

由于英国的利率高于美国，投资者会把钱换成英镑来进行无风险套利。即市场预计英镑升值快，所以相对于美元，英镑升值。按这个思路，三个月的话英镑实际利率1.5%，美元1%。1.6700*101.5%/101%=1.678267...
即，三个月英镑与美元的远期汇率=1.6783

6. 在伦敦外汇市场上,英镑对美元的汇率为1.4457

在伦敦外汇市场上,英镑对美元的汇率为1.4457，这是哪天的汇率，那我看看今天汇率和1.4457比较差多少。
1美元=6.4760人民币;
1英镑=8.7715人民币;
8.7715/6.474=1.3548810627
小于1.4457
说明在伦敦本土上的英镑更显得有优势。美元显然不占优势，伦敦汇率数越大美元就越不值钱。

7. 3.已知英镑对美元中间汇率为1.4530,美元对日元汇率为127.10,试计算英镑对日元的套算汇率

根据你给出的英镑兑美元和美元兑日元的汇率总结出
一英镑兑换184.6763日元【摘要】
3.已知英镑对美元中间汇率为1.4530,美元对日元汇率为127.10,试计算英镑对日元的套算汇率。【提问】
 根据你给出的英镑兑美元和美元兑日元的汇率总结出
一英镑兑换184.6763日元【回答】

8. 3.已知英镑对美元中间汇率为1.4530,美元对日元汇率为127.10,试计算英镑对日元的套算汇率

您好，我是阿马克老师，我已经看到你的问题了，我会马上回复你的消息的，请及时关注信息。【摘要】
3.已知英镑对美元中间汇率为1.4530,美元对日元汇率为127.10,试计算英镑对日元的套算汇率。【提问】
您好，我是阿马克老师，我已经看到你的问题了，我会马上回复你的消息的，请及时关注信息。【回答】
你好【回答】
先用英镑换成美元，用左边的买入价1.4530；然后将美元换成日元，也用左边的买入价1.4530*127.1=184.68.
根据美元兑日元汇率的点差，估计英镑兑日元汇率为184.68/184.78【回答】
能写出计算过程吗【提问】
汇率相乘，小数乘小数，大数乘大数
£ 1=J￥(1.4530*127.10)-(1.4540*127.20)=184.68-184.95
英镑对日圆的套算汇率:£ 1=J￥184.68-184.95【回答】
这样更清晰些【回答】